Crypto spreekt tot de verbeelding. Hoge rendementen, nieuwe technologie en verhalen over snelle winst maken het aantrekkelijk. Maar de recente problemen bij verschillende cryptobedrijven laten ook de andere kant zien: wie in crypto belegt, loopt niet alleen koersrisico, maar ook risico op de aanbieder, regelgeving en fiscale controle.
Cryptobedrijven zijn kwetsbaar
De afgelopen periode zijn opnieuw meerdere cryptobedrijven gestopt of failliet gegaan. Dat laat zien dat de cryptomarkt volwassener wordt, maar ook kwetsbaar blijft. Voor veel aanbieders is het lastig om winstgevend te blijven in een markt waarin minder wordt gehandeld, zoals op dit moment het geval is. Tegelijkertijd worden de regels strenger, waardoor vooral kleinere partijen onder druk komen te staan. Bij Vermogensbeheer Friesland nemen wij cryptovaluta niet op in de beheerportefeuilles. Uiteraard weten we dat veel klanten privé wel in crypto beleggen. Juist daarom vinden wij het belangrijk om op de risico’s te wijzen.
Niet alleen de koers is onzeker
Wie in crypto belegt, denkt vaak vooral aan koersschommelingen. Die kunnen groot zijn. Maar er is meer. Ook de partij waar de crypto wordt aangehouden, vormt een risico. Gaat een cryptobeurs of broker failliet, dan is het niet altijd zeker of en wanneer tegoeden kunnen worden teruggekregen. Anders dan bij een bankrekening is er meestal geen vergelijkbare bescherming zoals het depositogarantiestelsel.
Meer toezicht, maar ook meer druk
Sinds eind 2024 geldt in Europa de MiCA-regelgeving. Deze regels moeten consumenten beter beschermen en stellen eisen aan aanbieders van cryptodiensten, zoals vergunningen, informatievoorziening en risicowaarschuwingen. De AFM beschrijft MiCA als het eerste Europese wetgevingspakket voor crypto’s en cryptodiensten, gericht op onder meer beleggersbescherming, marktintegriteit en financiële stabiliteit. De Rijksoverheid geeft aan dat cryptodienstverleners en uitgevers van stablecoins een vergunning moeten hebben om actief te zijn op de Europese markt.
Dat is positief voor beleggers, maar het betekent ook dat sommige aanbieders de kosten en verplichtingen niet kunnen dragen. Voor beleggers is het daarom belangrijk om te controleren of een aanbieder daadwerkelijk onder toezicht staat en over de juiste vergunning beschikt.
Crypto hoort bij box 3
Een ander belangrijk punt is de belastingaangifte. Cryptobezittingen behoren voor particuliere beleggers in de meeste gevallen tot het vermogen in box 3. De Belastingdienst geeft aan dat de waarde op 1 januari moet worden opgegeven, op basis van de koers van het gebruikte omwisselplatform. Ook geeft de Belastingdienst aan dat crypto’s in de aangifte vallen onder bankrekeningen en andere bezittingen, waarbij het vakje cryptobezittingen moet worden aangevinkt.
De gedachte dat crypto volledig buiten beeld blijft, is steeds minder realistisch. Door strengere regels en betere gegevensuitwisseling neemt de controle toe. Een juiste en volledige opgave wordt dus steeds belangrijker.
Vijf vragen voor iedere cryptobelegger
Belegt je zelf in crypto? Dan is het verstandig om jezelf regelmatig de volgende vragen te stellen:
1. Weet ik precies bij welke aanbieder mijn crypto wordt aangehouden?
2. Beschikt deze aanbieder over de juiste vergunningen en valt deze onder toezicht?
3. Begrijp ik wat er gebeurt als de aanbieder failliet gaat of opnames tijdelijk blokkeert?
4. Heb ik de waarde van mijn crypto correct opgenomen in box 3?
5. Past dit risico nog bij mijn totale vermogen en financiële doelen?
Crypto kan interessant lijken, maar vraagt om extra alertheid. Niet alleen vanwege de koers, maar ook vanwege toezicht, fiscaliteit en de betrouwbaarheid van de aanbieder. Een cryptobelegging kan een mooie vorm van spreiding zijn op je totale belegging, maar je neemt daar risico’s mee. Zorg in ieder geval voor inzicht in de risico’s en beoordeel of deze risico’s nog bij jou passen. Denk ook goed na over de hoogte van het bedrag waarmee je in crypto’s belegt, dus met welk bedrag neem je dit risico en is dat verantwoord?
Heb je vragen over hoe de cryptobelegging past binnen uw beleggingsstrategie en of dit nog past in de totale vermogenspositie? Dan denken wij graag met je mee.